Empat puluh lima emiten mengerucut menjadi tiga kelompok. Bukan berdasarkan sektor, melainkan berdasarkan bagaimana harganya benar-benar bergerak selama lima tahun.
Rata-rata imbal hasil tahunan 10.0% dengan volatilitas 37.4%, Sharpe Ratio 0.24, dan penurunan terdalam -52.0%. Likuiditas rata-rata 51 juta lembar per hari. Kelompok dengan pergerakan paling terkendali — condong ke peran penstabil portofolio.
Rata-rata imbal hasil tahunan -9.5% dengan volatilitas 49.6%, Sharpe Ratio -0.22, dan penurunan terdalam -80.4%. Likuiditas rata-rata 402 juta lembar per hari. Kelompok dengan imbal hasil terlemah relatif terhadap risikonya — perlu kehati-hatian ekstra.
Rata-rata imbal hasil tahunan 56.4% dengan volatilitas 68.2%, Sharpe Ratio 0.79, dan penurunan terdalam -72.7%. Likuiditas rata-rata 327 juta lembar per hari. Kelompok dengan kompensasi risiko terbaik — cocok untuk investor yang mengejar pertumbuhan.
Lima fitur diringkas menjadi dua komponen utama sehingga seluruh indeks dapat dibaca dalam satu bidang. Semakin berdekatan dua titik, semakin mirip perilaku harganya.
Arahkan kursor ke titik untuk melihat emiten, klik untuk membuka analisanya.
Lima tahap, dari data mentah hingga kelompok yang teruji.
Harga harian 45 emiten LQ45 periode Juli 2021 – Juli 2026.
Pembersihan data, perhitungan imbal hasil harian, dan penanganan hari non-bursa.
Lima fitur: return, volatilitas, volume, Sharpe ratio, maximum drawdown.
Transformasi Z-score agar seluruh fitur setara skala.
K-Means dan Fuzzy C-Means, dievaluasi lewat silhouette dan FPC.
Jumlah cluster diuji dari 2 sampai 6. Silhouette score mengukur seberapa rapat sebuah emiten dengan kelompoknya dibanding kelompok terdekat lainnya; fuzzy partition coefficient mengukur ketegasan pembagian pada Fuzzy C-Means. Nilai silhouette tertinggi diperoleh pada 3 kelompok (0.418), dan angka itulah yang dipakai.
| k | Silhouette K-Means | Silhouette FCM | FPC |
|---|---|---|---|
| 2 | 0.410 | 0.383 | 0.722 |
| 3 | 0.418 | 0.418 | 0.637 |
| 4 | 0.417 | 0.253 | 0.555 |
| 5 | 0.416 | 0.267 | 0.527 |
| 6 | 0.411 | 0.245 | 0.520 |
Klik salah satu untuk membuka analisa lengkapnya.